Крайнее исследование компании TrendForce в секторе памяти указывает на то, что растущий спрос со стороны искусственного интеллекта и центров обработки данных в первом квартале 2026 года усугубляет глобальный дисбаланс между спросом и предложением, что в свою очередь увеличивает ценовую власть поставщиков. В результате TrendForce значительно пересмотрела свои прогнозы цен на DRAM и NAND Flash на первый квартал 2026 года.
Квартальный рост контрактных цен на стандартную DRAM был пересмотрен с предыдущих 55-60% до 90-95%. Аналогично, ожидается, что контрактные цены на NAND Flash вырастут с 33-38% до 55-60%. Возможны дальнейшие повышения.
По данным TrendForce, поставки ПК в четвертом квартале 2025 года превзошли ожидания, что привело к дефициту DRAM для ПК. Даже ведущие производители ПК, имеющие гарантированные поставки от поставщиков памяти, сталкиваются с нехваткой запасов. В условиях доминирования продавцов, что ведет к росту контрактных цен, ожидается, что цены на DRAM для ПК в первом квартале 2026 года вырастут более чем на 100% по сравнению с предыдущим кварталом, установив новый рекорд.
Крупные поставщики услуг связи и производители серверов в Северной Америке и Китае продолжают вести переговоры о долгосрочных соглашениях с поставщиками памяти серверной DRAM. Ожидается, что конкуренция среди покупателей за ограниченные объемы предложений приведет к росту цен на серверную DRAM примерно на 90% в первом квартале 2026 года, что станет самым большим квартальным ростом за всю историю.
Растущий разрыв между спросом и предложением на рынке DRAM ведет к усилению конкуренции между сегментами конечных устройств за квоты. Ожидается, что контрактные цены на LPDDR4X и LPDDR5X вырастут примерно на 90% в первом квартале 2026 года, что также станет самым значительным ростом за всю их историю. Большинство контрактов с американскими производителями смартфонов были заключены в конце прошлого года, в то время как переговоры с китайскими поставщиками, как ожидается, значительно продвинутся к концу февраля, после завершения контрактов на четвертый квартал 2025 года.
Что касается NAND Flash, несмотря на значительное превышение объемов заказов над производственными мощностями поставщиков в первом квартале 2026 года, производители памяти сохраняют оптимизм в отношении прибыльности DRAM и активно перераспределяют часть своих производственных мощностей под DRAM. Этот сдвиг дополнительно ограничивает расширение мощностей NAND Flash. Увеличение объемов производства может быть достигнуто только за счет поэтапного обновления технологического процесса, что усложняет решение проблемы краткосрочного дефицита мощностей.
Спрос на высокопроизводительные системы хранения данных значительно превысил первоначальные ожидания, поскольку приложения на основе искусственного интеллекта продолжают расти. С конца 2025 года ведущие североамериканские поставщики облачных услуг быстро увеличивают свои закупки, что приводит к резкому росту заказов на корпоративные SSD. В условиях расширяющегося дефицита предложения и активного накопления запасов покупателями ожидается, что цены на корпоративные SSD вырастут на 53-58% в первом квартале 2026 года по сравнению с предыдущим кварталом, что станет новым рекордным скачком цен.
Источник новости: www.playground.ru
